O homem de 38 anos, identificado nos documentos judiciais como Yong Khung Lin, se declarou inocente no tribunal.
O CEO da multinacional e holding Evergreen Group Holdings, que saiu sob fiança de S$ 1 milhão, disse que contestaria todas as acusações.
As novas acusações são principalmente por conspiração para fraudar Thang Sai Phan. As contas pertencentes à Evergreen Assets Management foram alegadamente inseridas falsamente entre o final de 2019 e o final de 2023.
As supostas entradas falsas variavam de declarações sobre o resultado abrangente total da Evergreen Asset Management, lucros sobre ações ordinárias e dividendos para determinados anos.
A empresa supostamente conduziu um negócio de empréstimo de dinheiro não licenciado, emitindo 16 empréstimos no valor de cerca de S$ 1,2 milhão entre 2020 e 2023.
