A empresa de investimento norte-americana que tenta comprar a easyJet anunciou a sua mais recente proposta de aquisição da companhia aérea de baixo custo no valor de £ 4,7 mil milhões, mas a sua terceira e mais recente oferta foi rejeitada.
Castlelake disse na segunda-feira que uma oferta em dinheiro de 625 centavos por ação, que avaliou a easyJet em mais de £ 4,7 bilhões, foi rejeitada pelo conselho da companhia aérea no domingo, após ofertas anteriores de 560 centavos e 600 centavos.
A Castlelake disse que decidiu agora divulgar a oferta para que os acionistas da easyJet possam avaliá-la antes do prazo final de aquisição, na sexta-feira.
“Castlelake espera que a terceira proposta receba envolvimento imediato do conselho da easyJet”, disse a empresa. “Após a rejeição de três propostas pelo Conselho da easyJet, e dada a sua relutância em se envolver de forma significativa, Castlelake anuncia esta terceira proposta para permitir que os acionistas da easyJet considerem os méritos e forneçam as suas opiniões sobre a terceira proposta ao conselho da easyJet.”
De acordo com as regras de aquisição da cidade, Castlelake, que tem sede em Minneapolis e administra US$ 36 bilhões (£ 27 bilhões) em ativos, tem até as 17h do dia 26 de junho para anunciar se pretende fazer uma oferta pela easyJet.
A Castlelake também disse que fez parceria com dois investidores para cumprir os regulamentos da UE que determinam que as companhias aéreas estatais europeias devem ser detidas maioritariamente por investidores na região. Esta regra ainda se aplica à easyJet, mesmo depois do Brexit.
A empresa disse ter feito parceria com Peter Bellew, ex-diretor de operações da Riyadh Air, easyJet e Ryanair, e ex-presidente-executivo da Malaysia Airlines. Bellew dirige a Dooks Capital, uma empresa de consultoria e investimento em startups com foco em IA na aviação, que ele fundou em setembro passado e opera na Arábia Saudita.
O segundo sócio é Mark Breen, executivo-chefe da Oneiros Aerospace, com sede em Dublin, que tem experiência anterior de trabalho para a Oman Air.
“A terceira proposta inclui parceiros nacionais da UE que investem e participam na aquisição proposta da empresa através da sua propriedade e controlo da empresa da UE”, disse Castlelake. “Este parceiro da UE deterá uma participação de controlo na estrutura global. O parceiro da UE será sempre propriedade e controlado por cidadãos da UE.
“A estrutura proposta é consistente com as estruturas adoptadas por uma série de outras companhias aéreas europeias que estão sujeitas às mesmas regras de propriedade da UE que a empresa. Castlelake acredita que esta é uma solução clara e viável para garantir o cumprimento de todos os requisitos regulamentares aplicáveis.”
Castlelake fez sua primeira abordagem no início deste mês, dizendo que pretendia fazer uma oferta de pelo menos 403 centavos, avaliando a easyJet em £ 3 bilhões.
Na segunda-feira, a easyJet disse que Castlelake estava a tentar comprar a companhia aérea “barato” e disse que a estrutura de propriedade proposta da companhia aérea era “pouco clara”.
“O conselho acredita que a terceira proposta é uma tentativa oportunista de adquirir a easyJet ‘barato’ e, portanto, não é do interesse dos acionistas da easyJet”, afirmou a empresa.
“O conselho de administração da easyJet considerou cuidadosamente a terceira proposta com os seus consultores e concluiu que era altamente oportunista, apresentada no contexto de um preço das ações da easyJet temporariamente deprimido, e ainda subestimou fundamentalmente a easyJet e as suas perspetivas.
“A análise de preços de ações premium, múltiplos e futuros apresentada por Castlelake baseia-se principalmente em preços de ações impactados por conflitos no Oriente Médio, lucros de curto prazo e relatórios de analistas.”
Antes de surgirem notícias do interesse de aquisição, as ações da easyJet tinham perdido cerca de um quinto do seu valor desde o início do ano.
O preço das ações da companhia aérea aumentou 36% no mês passado em meio a perspectivas de aquisição. Na manhã de segunda-feira, as ações subiram 2%, para 515p.
Em Outubro, surgiram relatos de que a empresa de navegação MSC, com sede na Suíça, estava a considerar adquirir o negócio. Em 2021, a easyJet rejeitou uma abordagem da companhia aérea rival Wizz Air.
A EasyJet, com sede em Luton, Inglaterra, e que emprega mais de 16.000 pessoas em todo o mundo, é uma das três maiores companhias aéreas de baixo custo da Europa, atrás da Ryanair, e a Wizz Air está em terceiro lugar.
Castlelake é liderada pelo presidente executivo e fundador Rory O’Neill. A empresa manteve negociações em janeiro com a falida transportadora norte-americana Spirit Airlines sobre uma possível aquisição.
Anteriormente, a Castlelake forneceu fundos de resgate à falência da Scandinavian Airlines (SAS) e depois vendeu as suas ações à Air France-KLM.
